當面對復雜多變的市場環(huán)境和數以萬計的公募基金產品時，這一代的年輕投資者正在全力“馴服”AI成為自己的“理財助理”。

在互聯(lián)網社交平臺上，“把100萬交給AI來理財收益如何”“如何讓AI幫忙推薦基金指令分享”等話題引發(fā)熱議，AI工具比拼、“賽馬”式比收益等更是被眾多投資者“圍觀”。

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雖然AI工具給投資過程帶來了一定的便利，但在業(yè)內機構看來，投資者要清楚AI工具的可靠性依賴于背后的數據與假設，它只能作為投資決策的輔助，不能替代自身的細致調研與對個人財務狀況的考量。

AI“選基”熱度漸起

當AI工具深度嵌入人們的日常生活，除了用AI提高“生產力”之外，越來越多的年輕用戶已經習慣于把AI工具當成搜索引擎或者求助對象，尤其是在某些需要依靠大量數據或專業(yè)知識的垂直領域，“遇事不決問AI”的模式已經深入人心，這其中就包括投資。

最新數據顯示，全市場目前共有超1.3萬只公募基金產品。面對復雜多變的市場行情，如何挑選出當下適合配置的基金產品，讓不少投資者頗為苦惱。AI工具強大的數據處理與信息整合能力，讓年輕投資者看到了解決這一問題的可能性，跟著AI買基金開始在互聯(lián)網平臺掀起熱度。

中國證券報記者注意到，在部分互聯(lián)網社交平臺上，“把100萬交給AI來理財收益如何”“AI買基金實踐總結”“如何讓AI幫忙推薦基金指令分享”“DeepSeek VS ChatGPT買基金”等話題有大量跟帖，關注度較高。

如何“馴服”AI幫自己選基金，甚至已經被總結出了完整的AI輸入指令，內容覆蓋背景和目標設定、市場展望、持倉分析、決策制定、注意事項等諸多環(huán)節(jié)，基本反映出了全鏈條的投資思考邏輯。從AI工具“選基”的結果看來，構建的基金組合已具備與時俱進的多元化配置理念，科技成長、消費、紅利、黃金、寬基、QDII、債基等品種均有涉及。

不僅如此，接下來還有AI工具“交流”環(huán)節(jié)，比如把A工具給出的配置建議結論輸入到B工具中讓其尋找漏洞，并以此進一步反問A工具來提高“可信度”，長期跟蹤不同AI工具“賽馬式‘炒基’”、比拼收益的帖子引來眾多“圍觀”。

“理財助理”仍有局限

為了檢驗AI工具“選基”的實用性，記者構建了一個涵蓋科技成長主題基金、紅利主題基金、美股QDIl基金、黃金主題基金等當下較為熱門的資產組合，并且設定了年化收益目標、風險偏好水平、投資周期、可調倉金額等信息，向某AI工具詢問當前的調倉建議。

從思考過程來看，該AI工具基本抓取到了最新的政策變化、資金流向、板塊表現等關鍵信息，并向記者建議，基金組合應該在堅持科技創(chuàng)新主線的同時，大幅提升與國內經濟增長和內需消費的關聯(lián)度，結構更均衡，這樣既能捕捉高成長機會，又能通過內需和寬基資產降低整體波動。具體操作上，該AI工具建議繼續(xù)持有科技主題基金，同時減持部分黃金主題基金以釋放資金，增持寬基指數基金及消費、醫(yī)藥等內需板塊相關基金。

然而在具體基金產品的推薦環(huán)節(jié)，記者發(fā)現，該AI工具的參考素材明顯更多來自基金公司在公開渠道發(fā)布的各類基金產品營銷材料，而且信源的發(fā)布時間也相對滯后。不過，AI工具也展現出了一定的“合規(guī)意識”，提示上述推薦的具體產品示例均來自公開信息，不構成投資建議。

雖然AI工具能夠快速整合海量的信息，尋找其中的規(guī)律和特征，并根據投資者的個性化需求制定投資建議，具備一定的參考意義，但在多家資管機構看來，以AI工具充當投資者的“理財助理”，依然存在明顯的局限性，不僅其分析高度依賴歷史數據，難以預知未知風險、合理應對突發(fā)性事件，而且還面臨數據污染、AI幻覺、隱含數據偏見等一系列問題。

國泰海通證券資管提示，投資者要清楚AI工具的可靠性依賴于背后的數據與假設，只能作為投資決策的輔助，不能替代自身的細致調研與對個人財務狀況的考量；要關注AI在投資中的作用，認真研讀相關披露文件，通過均衡的方式構建抗風險能力，避免沖動決策。

根據清華大學五道口金融學院財富管理研究中心與螞蟻集團研究院10月發(fā)布的調研數據顯示，AI財富管理在個人投資者中的滲透仍處于初級階段，而且當前個人投資者最常使用AI工具的三個場景分別是尋找和比較理財產品、學習理財知識、獲取市場資訊，其在實用性、中立性、共情能力方面的不足，是阻礙其被更廣泛接受的主要障礙。個人投資者期望，AI未來能夠扮演功能全面的“理財官”角色，滿足其多元化的財富管理需求。未來，AI財富管理的發(fā)展方向可能將聚焦于更深度的融合、更卓越的專業(yè)能力以及更極致的擬人化體驗。

（文章來源：中國證券報）